【点金互动易】光模块+SST，800G LPO方案已实现小批量出货，配套高频隔离变压器已服务于多家全球头部数据中心企业，这家公司电感深度适配GPU及自动驾驶领域
财联社 · 2026-06-04 07:44:44 · 重要度 7
💡 一句话摘要
高端光模块与电感实现小批量出货，800G LPO方案进展加快，受益AI数据中心建设
📌 涉及概念
光模块电感/电源管理AI数据中心通信设备
🔍 逻辑梳理
- 1. 800G LPO(低功耗光学)方案小批量出货→AI数据中心互联光模块国产化进程提速；
- 2. 配套的高频隔离变压器已服务头部数据中心，说明国产供应链通过了客户验证，后续订单增长确定性较高；
- 3. 电感深度适配GPU及自动驾驶领域，意味着该公司在AI芯片/智驾两大增长赛道上的配套地位确立
⚠️ 风险点
- 1. "小批量出货"阶段产能/工艺稳定性仍需考验，大批量订单转化存在时间滞后；
- 2. 海外光模块厂商(Broadcom等)仍保持主导地位，国产替代空间取决于价格/服务竞争力；
- 3. AI数据中心建设节奏如果放缓(如前述博通指引),则光模块需求增长预期下修
👁 后续追踪
- 1. 关注该公司后续发布的800G LPO方案订单规模/出货时间表
- 2. 监测全球数据中心资本支出指数和国内主要云厂商的机房建设进度
- 3. 追踪同业竞争对手(华为/中兴等)在光模块领域的进展