我国机电产品加速出海，有企业800G以上光模块出口暴涨百倍
华尔街见闻 · 重要度 6
💡 一句话摘要
国产800G以上光模块出口暴涨百倍，高端通信芯片国产化突破
📌 涉及概念
光通信芯片设计通信设备
🔍 逻辑梳理
- 1. 800G光模块属于AI/云数据中心核心器件，国产化突破打破进口垄断
- 2. 百倍增长虽基数小但反映市场认可度提升，全球AI基础设施建设拉动需求
- 3. 出口增长落地传导：光模块头部厂商（新易盛、华工科技等）订单/毛利率有望提升
⚠️ 风险点
- 1. 国产800G产品成熟度/稳定性是否可与国际产品对标，批量应用存在良率风险
- 2. 百倍增长可能来自极小基数，后续增速能否维持需观察
- 3. 贸易政策变化可能限制对特定国家/企业出口
👁 后续追踪
- 1. 关注光模块龙头企业（新易盛、华工科技、中际旭创）近期订单指引
- 2. 跟踪海外大客户（Meta、Google等）对国产800G的采购反馈
- 3. 监测相关企业毛利率是否环比提升